稍早前辈指出，台积电CoWoS产能下修50K。 根据WT研究，T公司供应给NV的CoWoS数量一直维持在390K左右，过去部分预估可能来自分析师或供给端的过度乐观预期。 供给端出于对良率的担忧，可能曾经额外增加投片量，这样的情境亦具合理性，倘若有砍单首当其冲的也会是ASE，Spil 这类OSAT 。
昨天市場謠傳NVIDIA下修2025年CoWoS先進封裝產能，根據定錨研調，雖然細節略有出入，但初步判斷確實有風險，整理如下：
台積電已通知封測廠有可能下修後段oS委外訂單。
N5/4製程產能仍接近滿載，並未下修，主因為彌補台南強震損失。
下一代Rubin GPU可能會提前tape out。